Интересно проводить время – абсолютно нормальное желание любого человека, будь то житель мегаполиса или маленького городка. За это люди готовы заплатить, а поэтому бизнес в сфере развлечений является достаточно перспективным.
Одним из требований для вступления в ВТО является борьба с контрафактной продукцией и в первую очередь это касается нелицензионных аудио- и видеозаписей. А это значит, что достать незаконную копию понравившегося фильма станет ещё сложнее, а покупка лицензионного диска стоит порядка 300-400 рублей. Соответственно, чтобы посмотреть интересный фильм нужно будет тратить уйму денег на покупку дисков либо посетить кинотеатр.
Из вышесказанного следует, что кинопрокатный бизнес, становится ещё более интересным и актуальным. Однако, нужно понимать, что открытие своего кинотеатра, а тем более сети кинотеатров, является очень и очень затратным по количеству средств, которые необходимо иметь, чтобы начать такой бизнес. Поэтому, если вы твёрдо решили открыть кинотеатр, в первую очередь стоит рассматривать, как открыть мини-кинотеатр, так как это будет менее затратно и быстрее окупится.
Для успешного старта любого бизнеса, перед началом любых действий, стоит просчитать свои предстоящие расходы и посмотреть, какие будут доходы. Перед тем как открыть кинотеатр в небольшом городе, бизнес-план просто необходим. Начнем, конечно же, с расходов, которые предстоят. Основные затраты пойдут на ремонт и обустройство зала и на оборудование. Рассмотрим расходы на открытие мини-кинотеатра на 45 посадочных мест. Итак, затраты:
Как видите, вам предстоят серьёзные траты – первоначальные вложения составят не менее 4,8 млн. рублей, а ежемесячные траты будут составлять от 195 тыс. рублей. Кроме этого, нужно платить налоги и не забывать, что почти половину стоимости билета, вам придётся отдавать дистрибьюторам фильмов, которые вы показываете.
Прикинем прибыль, которую может приносить такой кинотеатр. Если вы будете проводить по 3 киносеанса в будний день, и зал будет полон на треть, то при стоимости билета 200 рублей, в месяц вы получите 180 тыс. рублей. А если в выходные, на те же 3 сеанса, будет заполнен весь зал, то это добавит к ежемесячной прибыли ещё 270 тыс. рублей. Итого в месяц вы получите 450 тыс. рублей. Как видим окупаемость наступит нескоро, на это уйдёт минимум 2 года.
Оборудование лучше покупать такое, чтобы можно было показывать не только обычное кино, но и фильмы 3D. Можно рассмотреть вариант взятия оборудования в аренду – такое тоже бывает. Если у вас есть подходящее помещение, лучше использовать его. Всё это позволит сэкономить на расходах и ускорить окупаемость.
Для повышения доходности вашего кинотеатра, стоит устроить там буфет, который будет продавать закуски и напитки с большой наценкой. Это хоть и повлечёт дополнительные расходы, но хорошо увеличит прибыль.
Оценить эффективность деятельности предприятия помогают различные показатели рентабельности. Эти коэффициенты отражают то, насколько хорошо работает компания, а выраженные в процентах способны легко проводить сравнение с конкурирующими организациями. Одним из таких параметров считается рентабельность продаж (ROS – return on sales).
Рентабельность продаж – это коэффициент, который показывает отношение чистой прибыли предприятия к его общей выручке.
Примечательно, что данный показатель может применяться только разрезе отчетного периода. Для долгосрочных прогнозов он не подходит.
Для чего может быть нужен коэффициент рентабельности продаж? Как и прочие подобные показатели, он может наглядно продемонстрировать экономическое благополучие предприятия, его деловую активность и конкурентоспособность.
Говоря простым языком, коэффициент может показать, какая доля выручки от реализации продукции может считаться чистой прибылью предприятия. Ведь зачастую, гораздо важнее может оказаться не то, какое количество товара сможет продать предприятие, а то, сколько чистого дохода оно сможет получить от этих продаж.
Определив важность и практическую пользу коэффициента, пришло время ответить на вопросы – как посчитать рентабельность продаж, по какой формуле она определяется, что показывает, и можно ли считать показатель по данным бухгалтерского баланса?
Итак, рентабельность продаж может оказаться весьма полезным инструментом для анализа финансовой деятельности компании и определения дальнейшего курса развития, тогда как рассчитывается она достаточно просто. Общая формула для расчета может быть представлена в следующем виде:
ROS = ЧП / TR ,
где ЧП – значение чистой прибыли предприятия, TR – его выручка. Оба этих значения можно найти в финансовой документации фирмы, а можно рассчитать самостоятельно.
Так, выручку можно узнать путем умножения цены (Р) на количество реализованных единиц продукции (Q). В некоторых источниках этот показатель называют объемом продаж:
TR = P * Q
Чистую прибыль можно представить в виде более сложной формулы:
ЧП = TR – TC – ПрР +ПрД – Н ,
здесь TC (от Total cost) – полная себестоимость, ПрР – прочие расходы, ПрД – прочие доходы, Н – налоги. Стоит обратить внимание, что, в отличие от прочих составляющих формулы, значение прочих доходов суммируется к выручке.
Для тех, кому не вполне понятен смысл прочих доходов и расходов – эти показатели характеризуются неосновной деятельностью предприятия, но, раз уж они оказывают влияние на общую финансовую картину фирмы, их непременно стоит учитывать в расчетах. Сюда можно отнести сделки с ценными бумагами, курсовые разницы, участие в деятельности иных предприятий посредством уставного капитала и т.п.
Данная формула расчета показывает рентабельность продаж по чистой прибыли, тогда как для определения других разновидностей коэффициента стоит учитывать несколько другие цифры.
Стоит учитывать, что коэффициент рентабельности по валовой прибыли не может в полной мере характеризовать финансовое благополучие предприятия. Дело в том, что этот показатель не учитывает некоторые затраты, без которых ни одному предприятию не обойтись – коммерческие расходы (отражаются в строке 2210 отчета о финансовых итогах) и управленческие расходы (данные из строки 2220).
Тем не менее, коэффициент может быть очень полезен. С его помощью аналитики могут оценить, насколько хорошо сработали службы, ответственные за закупку и сбыт сырья, материалов или товаров.
Значение операционной прибыли можно считать промежуточным между показателями чистой прибыли и прибыли от продаж.
В бухгалтерской отчетности компании можно найти все необходимые цифры для расчета. В значениях соответствующих статей старой отчетности формула для подсчета рентабельности продаж по балансу будет выглядеть следующим образом:
ROS = строка 050 / строка 010 * 100%
Если опираться на финансовую отчетность нового образца, рентабельность продаж рассчитывается как отношение:
ROS = строка 2400 / строка 2110 * 100%
В обоих случаях в числителе находится значение прибыли (убытка) от продаж, в знаменателе – выручка от продаж.
Пример расчета коэффициента рентабельности продаж можно разобрать на данных конкретной компании, реальное название которой, дабы не создавать ей рекламы, будет скрываться под именем «Предприятие». Данные о поквартальной финансовой отчетности «Предприятия» были получены из открытых источников – с авторитетного сервиса InvestFunds :
Представленные данные позволяют точно рассчитать значения коэффициентов для каждого периода:
ROS 4 кв. 2015 = 10 274 320 / 186 478 369 * 100% = 5,5%
ROS 1 кв. 2016 = 3 047 582 / 56 247 526 * 100% = 5,4%
ROS 2 кв. 2016 = 3 442 561 / 102 678 254 * 100% = 3,3%
Из расчетов ясно видно, что на каждом временном интервале значение индикатора остается положительным. Это означает, что компания регулярно получает прибыль. Впрочем, не все настолько радужно. На протяжении трех кварталов рентабельность продаж компании неуклонно снижается. Однако, если в 1 квартале 2016 года снижение составило лишь 0,1%, то ко 2 кварталу 2016 года значение коэффициента снизилось уже на 2,1%. Анализируя эти цифры, аналитикам компании должно быть понятно, что, если подобная тенденция сохранится и далее, у компании могут возникнуть большие проблемы.
Такая тенденция несомненно является положительной для любого предприятия. Поэтому, стоит внимательно разобраться в причинах роста показателя и приложить максимум усилий для сохранения положительной динамики.
Уровень коэффициента рентабельности продаж для различных отраслей производства может достаточно сильно отличаться. К примеру, будет абсолютно некорректно сравнивать значения показателя для мелкой строительной организации и крупного горно-добывающего предприятия.
Усредненные нормативные значения рентабельности продаж по отраслям можно найти как на сайтах соответствующих ведомств, так и в справочной литературе.
Рентабельностью называют относительный показатель, характеризующий экономическую активность. Этот показатель в комплексе отражает эффективность использования ресурсов труда, денежных средств, материальных активов и природных богатств. Рассчитывается рентабельность как отношение полученной за период прибыли к формирующим ее активам. Рентабельность продаж - главная составляющая любой бизнес-модели. Формулы для можно увидеть в любом учебном пособии по финансовому менеджменту. Однако, далеко не каждый начинающий предприниматель рассчитывает, как определить рентабельность продаж. В результате нередко оказывается, что капитал вложен не в прибыльный бизнес и ожидаемые доходы не получены. Именно поэтому строить бизнес-планы и воплощать любую стратегию предприятия без расчета коэффициента рентабельности практически невозможно.
Рентабельность продаж;
Рентабельность имеющихся активов;
Рентабельность основных средств предприятия;
Коэффициент базового показателя прибыльности активов организации;
Рентабельность собственного имеющегося капитала предприятия;
Рентабельность инвестированного капитала;
Рентабельность суммарного актива;
Рентабельность чистых собственных активов;
Рентабельность наценки;
Рентабельность использованного и примененного капитала;
Рентабельность активов бизнеса.
Таким образом, рентабельность продаж - это коэффициент, который характеризует долю прибыли организации в одном полученном рубле. Часто показатель рентабельности рассчитывают как отношение фактически полученной за период чистой прибыли за конкретный период времени к выраженного в денежном выражении. Таким образом, рентабельность продаж определяется как отношение Чистой прибыли предприятия за конкретный период к Выручке за тот же период (рентабельность=чистая прибыль/выручка).
Помимо приведенной формулы расчета есть и другие варианты расчета, но все равно для их расчета используют исключительно данные о прибыли. К примеру, вместо коэффициента чистой прибыли часто могут использоваться прибыль до налогообложения в отчетном периоде, прибыль до налогообложения и процентов, и другие. Выбор конкретного варианта зависит только от цели анализа и определенных условий работы фирмы.
Рентабельность продаж считается индикатором политики ценообразования на предприятии и его способности вести контроль издержкам. Отличия в стратегиях и разных продуктовых линейках определяют большое разнообразие показателей коэффициента рентабельности в разных компаниях. Сравнение количественных показателей рентабельности двух или более предприятий, функционирующих на одном рынке, может показать, какое из предприятий делает акцент на наценке, а какое на обороте. Очень показательно сравнение двух разных показателей - по валовой прибыли и чистой. Если норма полученной чистой прибыли меньше валовой, то из этого можно сделать вывод о том, что прибыль в основном формируется главным образом за счет основной или главной деятельности предприятия.
Из всего вышесказанного можно сделать вывод, что это понятие - основной показатель для нормального функционирования любого предприятия. Он отражает прибыльность и доходность, уровень отдачи от использования основных средств, поэтому требует тщательного расчета. Ни один предприниматель не должен пренебрегать этим важнейшим показателем экономической активности своего предприятия, как и, впрочем, всех остальных показателей.
Рентабельность – объективный показатель, отражающий в целом, насколько данное предприятие эффективно использует трудовые, материальные и денежные ресурсы, осуществляя производство и продажу товаров или услуг конечным потребителям. Этот показатель экономической эффективности предприятия относительный, он выражается в процентах. Определяется рентабельность как результат отношения валовой или чистой прибыли к сумме всех затрат по реализованным товарам или услугам.По тому, насколько высока рентабельность работы предприятия, можно судить, насколько окупаются его издержки на производство, насколько эффективна его ценовая политика и насколько оно способно контролировать эти издержки. Если максимально упростить ее расчет, рентабельность можно представить как отношение чистой прибыли к себестоимости. Чем меньше себестоимость при прочих равных условиях, тем выше рентабельность.
Этот показатель в гораздо большей степени, чем прибыль, характеризует хозяйственную деятельность компании, поскольку представляет наглядное соотношение полученного экономического эффекта с использованными ресурсами. В конечном итоге, рентабельность зависит от того, в какой области производства работает данное предприятие, поскольку для разных видов экономической деятельности она будет различна в силу объективных причин.
В таблицах, представленных на сайте ФНС, указывается рентабельность продаж и рентабельность активов. Первый показатель – это отношение чистой прибыли (прибыль минус убытки) и себестоимости. Второй – отношение чистой прибыли и активов предприятий. Последние расчеты приведены по данным на 2012 год. Согласно им, рентабельность продаж среднестатического российского предприятия составила 9,7%, а ее активов - 6,8%. Что касается видов экономической деятельности, одним из самых рентабельных остается добыча полезных ископаемых, где рентабельность производства достигает 50%, а активов – 16%. Рентабельность рыболовства, например, составляет 21,4%; производства пищевых продуктов, включая напитки и табака, - 11,1%; текстильного и швейного производства – 12,3%.
Под рентабельностью понимается доходность предпринимательской деятельности или деятельности предприятия в целом, а также отдельных ее составляющих: производства и реализации. Когда речь идет о рентабельности отрасли или бизнеса, имеется в виду эффективность ее функционирования, прибыльность.
Инструкция
Известно, что важным показателем деятельности предприятия является прибыль. Но она не дает объективную оценку бизнеса, не позволяет сравнивать работу нескольких компаний. Показатель рентабельности дает возможность оценить эффективность работы организации более точно. Когда говорят о рентабельности бизнеса, подразумевают, насколько он является доходным и привлекательным для инвесторов.
Если оценивают рентабельность товаров, то определяют отношение величины прибыли, полученной от реализации, к затратам на ее производство и продажу. При расчете рентабельности производства в целом определяют окупаемость, т.е. отношение суммы прибыли к производственным затратам. К последним относятся амортизация и ремонт оборудования, производственных помещений, оплату труда рабочим, осуществляющим выпуск продукции и т.д.
Показатели рентабельности, как правило, рассчитываются в совокупности. Существует несколько видов рентабельности. Все они объединяются в три основные группы: рентабельность производства, продукции и капитала. Рентабельность производства в целом принято делить на общую и расчетную. Общая рентабельность производства – это отношение прибыли к среднегодовой стоимости активов предприятия. Расчетная рентабельность рассчитывается путем отношения прибыли за минусом обязательных платежей, взносов в фонды и оплаты кредитов банков к среднегодовой стоимости активов.
Рентабельность продукции представляет собой отношение прибыли к себестоимости. Она показывает, сколько прибыли предприятие получит на каждую единицу вложенных затрат. Рентабельность капитала – это отношение величины чистой прибыли к общему объему авансированных средств (собственного или привлеченного капитала).
Любое предприятие заинтересовано в повышении рентабельности. Для этого проводятся такие мероприятия как увеличение объемов производства и сбыта продукции, повышение ее качества, снижение себестоимости, построение эффективной системы ценообразования, внедрение новых производств и технологий и т.д.
Видео по теме
Источники:
Рентабельность выступает одним из показателей деловой активности предприятия, которые необходимы для принятия управленческих решений. Она применяется при анализе финансовой отчетности, оценке хозяйственной деятельности, процесса ценообразования. Уровень эффективности продаж характеризует их рентабельность.
Рентабельность продаж показывает, какая часть выручки предприятия приходится на прибыль, и выражается их соотношением:
Рентабельность продаж = Прибыль / Выручка х 100%.
При этом ее расчет можно произвести по различным видам прибыли: валовой, операционной, то есть от основной деятельности, и чистой. Формулы вычисления выглядят следующим образом:
- Рентабельность продаж по валовой прибыли = Валовая прибыль / Выручка х 100%;
- Операционная рентабельность = Прибыль от продаж / Выручка х 100%;
- Рентабельность по чистой прибыли = Чистая прибыль / Выручка х 100%.
Коэффициент рентабельности по чистой прибыли показывает, сколько чистой прибыли предприятие имеет с 1 рубля продаж, то есть сколько свободных средств остается в распоряжении после финансирования затрат на основную деятельность, выплаты процентов по кредитам, прочих расходов и уплаты налогов. Показатель рентабельности по валовой прибыли характеризует основную деятельность компании и позволяет определить долю себестоимости в продажах и торговую наценку.
Рентабельность продаж рассчитывается по данным отчета о прибылях и убытках (формы №2 бухгалтерского баланса) на отчетную дату. Для объективной оценки нужно рассматривать ее в динамике, то есть за несколько периодов. На основании анализа изменения коэффициента можно сделать вывод об эффективности управления бизнесом: рост свидетельствует о грамотных и верных решениях руководства организации, а снижение – о возможных проблемах в деятельности.
Изменение коэффициента рентабельности продаж в ту или другую сторону может быть связано с различными факторами: ростом абсолютного показателя прибыли, уменьшением объема реализации и т.д. Важно определить причины: при повышении цен на продукцию и услуги может быть нормальным и низкое значение, но если оно связано со снижением покупательского спроса и интереса к продукту компании, это расценивается как настораживающий фактор.
На фоне внедрения перспективных технологий или освоения новых видов деятельности часто отмечается временное уменьшение показателя рентабельности продаж. Однако при правильно выбранной стратегии развития в дальнейшем вложения окупятся, и коэффициент прибыльности может вырасти до прежнего уровня и преодолеть его.
Источники:
Тщательный анализ будущей прибыли и потенциальных производственных затрат позволяет предприятию не только разумно строить свой бизнес, но и принимать верные решения относительно вложения инвестиционных средств. Рентабельность инвестиций – эффективный показатель доходности компании и решающий фактор для будущих инвесторов.
Инструкция
Рентабельность инвестиций – важный показатель привлекательности предприятия для вложения средств сторонних инвесторов. Для его расчета необходим объективный анализ будущих доходов и затрат, связанных с производством и реализацией продукции.
Показатели рентабельности характеризуют финансовые результаты и эффективность деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена.
Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли предприятий. Поэтому они обязательны при проведении сравнительного анализа и оценке финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования.
Для определения эффективности деятельности предприятия будут рассмотрены три показателя рентабельности: рентабельность продаж, рентабельность активов и рентабельность собственного капитала.
Коэффициент рентабельности продаж (ROS). Данный показатель отражает эффективность деятельности предприятия и показывает долю (в процентах) чистой прибыли в общей выручке предприятия. В западных источниках коэффициент рентабельности продаж называют – ROS (return on sales ).
Изучение любого коэффициента целесообразно начинать с его экономического смысла. Рентабельность продаж отражает деловую активность предприятия и определяет то, насколько предприятие эффективно работает. Коэффициент показывает, сколько денежных средств от проданной продукции является прибылью предприятия. Важно не то, сколько продукции продало предприятие, а то, сколько чистой прибыли оно заработало чистых денег с этих продаж.
Коэффициент рентабельности продаж описывает эффективность реализации основной продукции предприятия, а также позволяет определить долю себестоимости в продажах.
Формула рентабельности продаж по российской системе бухгалтерской отчетности выглядит следующим образом:
Коэф. рентабельности продаж = Чистая прибыль / Выручка * 100%, % (1)
Следует уточнить, что при расчете коэффициента вместо чистой прибыли в числителе может использоваться: валовая прибыль, прибыль до налогов и процентов (EBIT), прибыль до налогов (EBI). Соответственно будут появляться следующие коэффициенты:
Коэф. рент. продаж по вал. прибыли = Вал. прибыль / Выручка * 100%, % (2) Коэф. операционной рентабельности = EBIT / Выручка * 100%, % (3) Коэф. рент. продаж по прибыли до налогов = EBI / Выручка * 100%, % (4)
Для расчета всех приведенных выше показателей рентабельности достаточно данных, содержащихся во 2-й форме бухгалтерской отчетности – "Отчете о финансовых результатах".
В зарубежных источниках коэффициент рентабельности продаж вычисляется по следующей формуле:
ROS = EBIT / Revenue * 100%, % (5)
Нормативное значение для данного коэффициента ROS > 0. Если рентабельность продаж оказалась меньше нуля, то стоит серьезно задуматься над эффективностью управления предприятием.
– добыча полезных ископаемых – 26% – сельское хозяйство – 11% – строительство – 7% – оптовая и розничная торговля – 8%
Коэффициент рентабельности активов (ROA). Он показывает, сколько денежных средств, приходится на единицу активов, имеющихся у предприятия. Позволяет оценить качество работы её финансовых менеджеров.
Данный коэффициент показывает финансовую отдачу от использования активов предприятия. Цель его использования – повышение его значения (с учетом, ликвидности предприятия), то есть с помощью его финансовый аналитик может быстро проанализировать состав активов предприятия и оценить их в клад в генерацию общего дохода. Если какой–либо актив не дает вклада в доход предприятия, то он него целесообразно отказаться (продать, снять с баланса). Другими словами рентабельность активов – это отличный индикатор общей доходности и эффективности деятельности предприятия.
Рентабельность активов рассчитывается по следующей формуле:
Коэффициент рентабельности активов = Чистая прибыль / Активы * 100%, % (6)
В результате расчета получается величина чистой прибыли с каждого рубля вложенного в активы организации. Показатель также можно интерпретировать как "сколько копеек приносит каждый рубль, вложенный в активы организации".
Чистая прибыль организации берется по данным "Отчета о финансовых результатах", активы – по данным Бухгалтерского баланса.
В западной литературе формула расчета рентабельности активов (ROA, Return of assets) выглядит следующим образом:
ROA = NI / TA *100%, % (7)
где: NI – Net Income (чистая прибыль) TA – Total Assets (сумма активов)
Альтернативный вариант расчета показателя следующий:
ROA = EBI / TA *100%, % (8)
где: EBI – чистая прибыль, получаемая держателями акций.
Норматив для коэффициента рентабельности активов, как и для всех коэффициентов рентабельности ROA> 0. Если значение меньше нуля – это повод серьезно задуматься над эффективностью предприятия. Вызвано это будет тем, что предприятие работает себе в убыток.
Коэффициент рентабельности собственного капитала (return on equity, ROE). Это показатель чистой прибыли в сравнении с собственным капиталом организации. Это важнейший финансовый показатель отдачи для любого инвестора, собственника бизнеса, показывающий, насколько эффективно был использован вложенный в дело капитал. В отличие от схожего показателя "рентабельность активов", данный показатель характеризует эффективность использования не всего капитала (или активов) организации, а только той его части, которая принадлежит собственникам предприятия.
Рентабельность собственного капитала рассчитывается делением чистой прибыли (обычно, за год) на собственный капитал организации:
Рент. собственного кап. = Чистая прибыль / Собственный капитал * 100%, % (9)
Более точный расчет подразумевает использование средней арифметической величины собственного капитала за тот период, за который берется чистая прибыль (как правило, за год) – к собственному капиталу на начало периода прибавляют собственный капитал на конец периода и делят на 2.
Чистая прибыль организации берется по данным "Отчета о финансовых результатах", собственный капитал – по данным пассива Бухгалтерского баланса.
Особым подходом к расчету рентабельности собственного капитала является использование формулы Дюпона. Формула Дюпона разбивает показатель на три составляющие, или фактора, позволяющие глубже понять полученный результат:
Рентабельность собственного капитала (Формула Дюпона) = (Чистая прибыль / Выручка) * (Выручка / Активы) * (Активы / Собственный капитал) = Рентабельность по чистой прибыли * Оборачиваемость активов * Финансовый левередж (10)
По усредненным статистическим данным рентабельность собственного капитала составляем примерно 10-12% (в США и Великобритании). Для инфляционных экономик, таких как российская, показатель должен быть выше. Главным сравнительным критерием при анализе рентабельности собственного капитала выступает процент альтернативной доходности, которую мог бы получить собственник, вложив свои деньги в другой бизнес. Например, если банковский депозит может принести 10% годовых, а бизнес приносит лишь 5%, то может встать вопрос о целесообразности дальнейшего ведения такого бизнеса.
Чем выше рентабельность собственного капитала, тем лучше. Однако как видно из формулы Дюпона, высокое значение показателя может получиться из-за слишком высокого финансового рычага, т.е. большой доли заемного капитала и малой доли собственного, что негативно влияет на финансовую устойчивость организации. Это отражает главный закон бизнеса – больше прибыль, больше риск.
Расчет показателя рентабельности собственного капитала имеет смысл только в том случае, если у организации имеется собственный капитал (т.е. положительные чистые активы). В противном случае расчет дает отрицательное значение, малопригодное для анализа.
